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Hedgefunds

EL GRAN HEDGE - Wall Street & BitcoinEn 2020 todos los analistas macro pensábamos que serían los grandes Hedge Funds quienes provocarían una tendencia alcista en el precio de Bitcoin, aunque, sorprendentemente fueron corporaciones y fondos de pensiones quienes adoptaron el cripto activo como reserva de valor. ¿Y los grandes Hedge Funds? Sencillamente, no entraron. Básicamente porque necesitan facilidades de acceso, ya sea mediante bancos (que ahora mismo casi todos u ofrecen u están a punto de ofrecer servicio de compraventa/custodia de bitcoin a gran escala) o ya sea mediante instrumentos financieros varios (ETF's, futuros y opciones). Paul Tudor Jones, uno de los mejores Hedge Fund Managers de la historia, dijo que en su cartera quería un 5% de btc. ¿Qué pasaría si los grandes Hedge Funds adquirieran un 5% de Bitcoin para su Porfolio? La respuesta es obvia. Corporaciones y Fondos de Pensiones vs Hedge Funds La diferencia entre estos diferentes actores es que corporaciones y sobre todo fondos de pensiones, son inversores de largo plazo, entran por fundamentales y mantienen sus posiciones unos 5 años como mínimo. Los grandes Hedge Funds son traders más técnicos (price action/order flow/volatilidad en opciones). Pueden llegar a mantener sus posiciones durante muchos meses o incluso años, eso sí, sólo si pasan sus filtros a finales de mes o de trimestre, pues sus estrategias de gestión de activos suelen rebalancearse de manera activa. ¿Si fuera un Hedge Fund, cuándo entraría? A nivel técnico, es un momento ideal para empezar a construir posiciones en Bitcoin: - Hemos tenido un 50% de retroceso. - Podríamos estar en la parte de mitad inferior de un hipotético rango que puede estar entre 30k-60k o 20k-60k. _____ nota técnica: Un rango (rectángulo, hombro cabeza hombro, triángulo o triángulo expansivo) se rompe por abajo el 20% de las veces. Un rango se rompe por arriba el 20% de las veces. El 80% del tiempo la inercia se mantiene y los traders buscan comprar en la mitad inferior del rango y tomar beneficios en la mitad superior del rango. _____ HEDGE FUNDS... recordemos... HEDGE, la palabra 'Hedge' significa cobertura (de cubrirse). Entonces, para entrar a Bitcoin tendrían que cubrirse de algo. ¿De qué se cubren? Del S&P 500 y Nasdaq 100 Ambos, a nivel técnico, están realizando un avance parabólico que, aunque puede durar mucho más tiempo, es cuestión de tiempo que vuelvan a una zona de equilibrio (3000 en el S&P, por ejemplo). _____ ejemplos de avances parabólicos históricos: por si queréis mirarlo en un gráfico -Crack del 29 / Dow Jones DJI en mensual/ 1915-1929 -Puntocom / Nasdaq 100 NDX en mensual/ 1987-2000 -Cryptos / Bitcoin BTCUSD en semanal/2015-2017 _____ De esta manera, tienen un activo que está técnicamente bien para ir comprando y tienen otro activo que está técnicamente bien para ir vendiendo. En mi opinión, no harán el cambio de golpe. Ahora mismo, en gráfico semanal de Bitcoin, sólo hay un 20% de probabilidades de que Bitcoin supere máximos históricos porque se encuentra, probablemente, en un ciclo de rango (he pintado un triángulo, que también es un rango, pero en esencia lo mismo). Ahora mismo, en gráfico semanal del SP, sólo hay un 20% de que la primera reversión (canal estrecho) revierta de golpe, lo más seguro es que la primera bajada sea comprada. (hedge funds comprarán de nuevo en un 50% de retroceso del último impulso del SP o en la media móvil de 50 y o se desharán de parte de su posición de bitcoin o bien dejarán de aumentarla momentáneamente). Por ese motivo he pintado un triángulo, porque tendría sentido si se dieran ambos escenarios. __________________________ Bitcoin a nivel técnico en semanal: Al estar en rango, los osciladores como el RSI funcionan. De esta manera, es previsible que hasta que no se rompa la directriz bajista del RSI al alza, el movimiento bajista puede aún no haber terminado, aunque por otra parte parece haber un clúster de compras potentísimo en la zona de 30k que será difícil de superar. Recordad, en ciclos tendenciales (rupturas/spikes verticales y canales estrechos -retrocesos de menos de 35% del último impulso), las medias de 20 y 50 funcionan uno o dos toques. En ciclos de rango (canales anchos -retrocesos de un 50% del último impulso o más- y rangos -rectángulos, triángulos, hombros cabeza hombros) los osciladores clásicos como el RSI funcionan. ___________________________ Muchísimas gracias si has llegado hasta aquí por dedicar tu tiempo a leerme. Si es así, espero que sea porque te ha gustado, y si te ha gustado me ayudarías muchísimo dándome un like, comentándome y siguiéndome para no perderte ninguno de mis trabajos. ¡Paz, Amor, Libertad y HODL!
BITSTAMP:BTCUSD
por Astro_Bitcoiner
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¿Qué son los DRAWDOWN'S? - Y como Aprovechar los.El Drawdown , también conocido como 'retroceso de la curva de resultados', nos mide el retroceso actual en la curva de resultados respecto al anterior máximo en dicha curva y es una forma de medir (Estadistica) el riesgo de nuestra Inversion en un Activo. "El Drawdown es el retroceso de la curva de resultados desde el máximo anterior de referencia hasta el mínimo durante un período determinado" Importancia del Drawdown para la Valoracion de Riesgo (VaR) Tener en cuenta esta Métrica es crucial a la hora de Invertir en un activo o varios activos, ya que el DrawDown del Activo o Activos, se replicaran en nuestra Cartera (Portafolio). Es decir, si yo invierto 1000$ (alrededor de 3 Acciones) en Costco a un determinado precio, una caida por debajo de este Precio (Entrada - Breakeven) generara un DrawDown en nuestra Inversion, si Costco cayera un -20% a partir del Precio de mi Inversion, mi Inversion se vería afectada en una Reducción (DD%) en el mismo Porcentaje: -20% = -200$ (800$ Restantes) Comprar en los Drawdowns de un Activo Esta métrica aparte de darnos una Valoracion de Riesgo (VaR) sobre en cuanto se podria ver Reducida (Float Lose) nuestra Inversion, tambien nos sirve para fijar 'puntos de Compra', gracias su fuente Estadistica: 'Max DrawDowns y Anteriores Drawdowns y la Media de esto'. ¿Cómo proteger nuestras Inversiones de Fuertes Reducciones (DD%)? En mis Anteriores Ideas hable sobre la Correlacion de las Acciones con los Indices Bursátiles e Indices de Sectores, y tambien de la importancia que tiene la Correlacion para administrar la Diversificación de nuestra Cartera de Inversion (Portafolio) y por lo tanto adquirir una 'Protección' (Hedging Funds) de nuestras Inversiones, y las encontrareis en "Ideas Relacionadas" al final de la Descripción. Indice de Referencia del Sector de COSTCO: XLP Pero no quiero irme sin dejaros otro ejemplo al respecto: Supongamos que hemos Invertido 1000$ en Acciones de Costco y queremos 'proteger' (Hedge) en parte estos 1000$, sabiendo que una 'Perdida Total' (-100%) de esta Inversion solo se daría si las Acciones llegaran a valer 0$, algo bastante improbable cuando compramos 'Buenas Compañias' (Con Fuerte MOAT: Ventaja Competitiva). Pero es habitual en la mayoria de Perfiles de Inversor, ver que les es muy dificil aguantar o soportar fuertes Reducciones en su Inversiones, y esto puede empujar los Asumir Perdidas prematuramente. Por eso hoy os mostrare como un Activo, como un Fondo Indexado (ETF'S) puede convertirse en una "Herramienta" sumamente eficiente para Proteger nuestra Inversion Inicial en Costco. Este Fondo Indexado es en base al Indice de Volatilidad: Asi que si tenemos 1000$ en Costco, meteremos 500$ en el Fondo Indexado sobre el Indice de Volatilidad: Ticker: COST ⏬ (1000$-100%) Ticker: VXX ⏫(500$-50% Hedge) Si Costco cayera un -50% (-500$ Float Lose "Reducción") El ETF del Indice de Volatilidad Subiría ese mismo +50% (+250$ de Liquidación) El resultado de esta Cobertura de nuestra Inversion, se vería reflejada en el DrawDown de nuestra Cartera en un -25% y no en un -50%. El RIESGO (-%) de esta Cobertura a diferencia de otras es SUMAMENTE BAJA. Ya que el Indice de Volatilidad (VIX), si lo compras atraves de este Fondo Indexado en un Momento de Baja Volatilidad (Por debajo de 20pts) siempre resultara en una Buena Liquidación (+$) en 'Fuertes Correcciones o Caídas' del Mercado. Y obviamente en una Buena PROTECCION de tu Cartera. Advertencia: Eso es solo un ejemplo, y lo mejor seria aplicar lo en una Cartera (Portafolio) y no en 1 Solo Activo, como estoy haciendo yo en esta idea. Operativa: (3) 1. Mucho Riesgo (50/50) 2. Con Riesgo (60/ 40 ) 3. Poco Riesgo (70/30) Entrada (Compra): (320.50) Salida: Portafolio Managment "Balance Risk" (Sin Nivel Fijo/Sin SL) Balance Risk /Hedge: VXX Entrada(Compra): (15.30) Salida: Por encima de los 35pts o 40pts. Espero les sirva de Guía y de Ayuda, saludos. ------------------------------ Todo lo relacionado con la Gestión de Carteras (Portafolios) o Fondos, pertenece al ámbito profesional de las Finanzas; como Inversor las Finanzas es mi principal fuente de estudio. Cualquier otro método basado en "Señales" por herramientas, Predicciones (Especulación) de Precios, Predicciones Económicas y sistemas de Martingala están fuera del Contexto Profesional de las Finanzas y la Inversión. Si vas empezar a Invertir acude a un Profesional (Asesor Financiero) para que te de información y te guie, el Análisis Técnico y demás herramientas son Complementos que no te van dar los Resultados que esperas.
NASDAQ:COSTLargo
por UnknownUnicorn3827323
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El Poder de la DIVERSIFICACION - Cartera de InversiónLa pregunta es: ¿Cómo son los Márgenes de Beneficio en la Diversificación? Esta pregunta nos sirve para plantear un entendimiento sobre los componentes del progreso de una Inversión Diversificada. Y los 2 primeros componentes son el Riesgo % y la Cantidad de Activos en los que vayamos Invertir. Supongamos que tienes una inversión en un Activo con 10% de Riesgo y 10% de Retorno (Beneficio) y a esto le sumas la inversión en otro activo, ahora tienes dinero invertido en 2 activos; obviamente puedes ir invirtiendo en mas activos, hasta llegar a 20 Activos. ¿Cómo esto va reducir el Riesgo de mis Inversiones? Si tienen una Correlacion Promedio del 60%, si la tienen del 40% o si la tiene del 0% (Correlacion Negativa). Como cambiaria esto de la Correlacion, el Rendimiento de Mi Cartera de Inversión (Portafolio), es lo que quiero saber. Es lo que pretende enseñar esta Idea y este Grafico Entonces, supongamos que tienes un promedio de Retorno del 10% en un solo activo, no tienes forma de saber anticipadamente cuanto vas a ganar con este activo. Así que lo que tienes es una estimación del 10% de Retorno y por lo tanto también un 10% de Riesgo (DE). Con la estimación del primer activo no vas perder dinero porque tienes el 10% de Retorno y el 10% de Riesgo. A este activo le vas Añadiendo mas Activos para la Composición de tu Cartera (Portafolio) Pero conforme vas Añadiendo Activos a tu Cartera (Portafolio) vas ir viendo el Nivel de Correlacion que tienen, y entre menos Correlacion tengan, mas se ira reduciendo tu Riesgo. Ya que si añades Activos que mantengan una Correlacion elevada entre ellos, por encima del 60%, no habrás reducido el riesgo. Entonces, conforme vaya Reduciendo el Nivel de Correlacion entre los Activos en los que invierto, vamos entendiendo el Poder de la Diversificación para reducir el riesgo. La cuestión es bien simple, y lo simple esta en encontrar de entre 15 a 20 Buenos Activos No-Correlacionados he invertir en ellos. No vas a saber a 'Ciencia Cierta' "Cuanto dinero vas a ganar", pero si que tienes un planteamiento que te da altas probabilidades de hacer dinero a lo largo de un año. Este es una de las Grandes Claves para la Inversión: La Diversificación Adecuada Esto es lo que hacen en gran medida los Fondos de Cobertura, proteger el patrimonio (Capital) con la selección adecuada de Activos a lo largo de un año o mas años. Mucha gente esta convencida de lo que tienen que hacer es "Encontrar la Mejor Inversión de todas", esto es importante, pero sin duda no puede Competir contra algo como esto. Obviamente, tu puedes elegir Activos y hacer tu apuesta a que probablemente pueda superar en un periodo de tiempo el Retorno Estimado, pero esto tiene unos limites (Especulación y Predicciones) que sobrepasan lo "Eficiente" que pueda llegar a ser un Mercado, y que sin duda conlleva un riesgo del que si se asume por completo, tal vez no haya vuelta atrás. Con una Diversificación Adecuada tengo una estimación bastante cercana a la Cantidad de Capital que puedo perder ese año con la Composición de mi Cartera (Portafolio), y mas aun si la compongo en base al conocimiento (Experiencia) sobre el comportamiento de ciertos Mercados en diferentes situaciones Económicas: Inflación, Deflación, Crecimiento Económico, Decrecimiento Económico y el Estancamiento Económico. A esta idea hay que dar le las gracias al Gran Inversor Ray Dalio y a su Fondo de Cobertura: Bridgewater Associates, que otorgan este tipo de Material para los que queremos aprender a Invertir de forma Segura.
TVC:SPXFormación
por UnknownUnicorn3827323
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ORO ROMPERA LH MENSUAL O A LA BAJA, Consolidación sin previo aviTension de especulación el oro, Las noticias Podrán Hacer una depreciación al dolar y todos los hedge funds terminen comprando masiva mente contratos de oro. Price action No Tiene la respuesta Clara Pero si las mejores entradas semanales para el oro Tanto sea bajista como alcista. No se recomienda entrar En Consolidación. para mayor condirmacion comparar el grafico con eur usd y gbp usd para no tener ambigüedad en análisis .
TVC:GOLD
por racsopoon