資金管理和策略補充(2)

7 dic 2018

今天想講下資金分配問題,之前講過用((最多25%))資金11月30((現價))買入心儀嘅股票,((為方便起見))我以恆生指數((取代))股票

首先講點解最多25%,假設我有十萬,即係我用二萬五買入,((如果))買入後((大跌80%)),損失咗二萬,等於損失總資金20%

參考返對恆指熊市波幅分佈嘅分析,恆指((1990年之後))最多會跌65%,假設今次創紀錄,跌80%,即係恆指要跌到6696點,咁我買入後就會出現頭先講嘅情況,損失總資金20%

今次熊市會唔會跌80%?
97年索羅斯打香港,加樓市爆破,恆指跌六成,今次DONALD TRUMP打中國,加樓市見頂下跌週期開始,((好像))一模一樣,所以跌60%有可能,但創紀錄就較難,08年金融海嘯屬於((系統性風險)),跌65%
都係嗰句,恆指身經百戰,要創紀錄,就要有香港未經歷過嘅事發生才可以,例如美國中國打真仗,飛彈射中香港,咁跌90%都可以,否則總資金不會損失多於20%

另外好多人或者書本都係教你每一個交易唔可以損失多過2%,但你要知道人哋使用槓桿,例如如果係恆生指數期貨合約,15倍槓桿,
咁當然每個交易唔可以多過2%, 但如果我得十萬,冇槓桿用2%入市買到乜呢??((希望明白))

現在還餘下兩個問題
1) 如果你覺得損失((總資金))20%還是很多,那你可以自己調較,最重要係你知點解我咁做,明白個邏輯,調教番適合你自己嘅風險參數

2)根本唔夠錢做分批買入,咁點做呢?? 留返下星期再講