Griega opción vega

La vega refleja la dependencia del precio teórico de la opción de la volatilidad del activo subyacente. En otras palabras, Vega muestra cuánto cambiará el precio de la opción si la volatilidad implícita cambia un 1%.

La vega tiene las siguientes propiedades:

• La vega de las opciones call y put es positiva, todas las opciones suben de precio a medida que aumenta la volatilidad.
• Las opciones "In-the-money" y "out-of-the-money" suelen tener valores vega más bajos que las opciones at-the-money. A medida que una opción se hace más "In-the-money" o "out-of-the-money", el valor vega disminuye. Esto implica que el precio de estas opciones es menos sensible a los cambios en la volatilidad implícita.

Hay que tener en cuenta que, por regla general, la volatilidad implícita de las opciones a largo plazo se comporta de forma más estable que la de las opciones a corto plazo.