Libera el poder del ETFEn la primera parte de esta guía , exploramos la función principal de los ETFs, que consiste en seguir una cesta de activos, sopesamos las ventajas y los riesgos potenciales asociados a la negociación con ETFs y, por último, le presentamos la variada gama de ETFs disponibles. Ahora vamos a centrarnos en cómo sacar partido de este instrumento.
Cómo seleccionar el ETF adecuado
A la hora de seleccionar un ETF, considere la posibilidad de optar por índices amplios para maximizar los beneficios de la diversificación.
Un índice más amplio engloba un mayor número de activos subyacentes, repartiendo su inversión entre una gama más amplia de empresas y sectores. Esta diversificación ayuda a mitigar el impacto del rendimiento de un valor o sector concreto en el conjunto de su cartera. También puede ser una buena idea diversificar entre distintos países y regiones para reducir la exposición a riesgos de mercado específicos.
Más allá de la selección del índice, estos son algunos otros factores importantes a tener en cuenta al seleccionar un ETF:
Tipo de réplica del índice o activo . Existen dos métodos principales para replicar un índice: la réplica física (poseer los activos subyacentes) y la réplica sintética (utilizar derivados).
Tamaño del ETF . Los ETFs más grandes suelen tener una negociación más activa y una mayor liquidez, lo que simplifica el proceso de compra y venta de acciones.
Opciones de distribución de dividendos . Algunos ETFs reparten dividendos a los accionistas, mientras que otros optan por reinvertirlos dentro del ETF.
Rentabilidad histórica . Examine la rentabilidad histórica del ETF para evaluar su nivel de volatilidad y riesgo. Aunque el rendimiento pasado no garantiza resultados futuros, puede ofrecer información valiosa.
Error de seguimiento y diferencia de seguimiento . Estas métricas evalúan el nivel de correlación entre el ETF y su índice subyacente. Por lo general, es preferible tener errores y diferencias de seguimiento más bajos.
Volumen de negociación y liquidez . Tenga en cuenta el volumen diario de negociación y la liquidez del ETF para garantizar una entrada y salida fluida de sus posiciones siempre que haya decidido abrir o cerrar sus operaciones.
Comisiones de gestión y otros gastos . Es importante comparar los ratios de gastos y otros cargos al considerar diferentes opciones, ya que los ETFs suelen tener comisiones más bajas en comparación con los fondos de gestión activa. Aun así, puede haber diferencias significativas entre distintos ETFs.
Emisor del ETF . Investigue a fondo la reputación y el historial del emisor del ETF para asegurarse de que es creíble y tiene experiencia.
Su situación fiscal . Tenga en cuenta el impacto de la estructura del ETF (como la acumulación frente a la distribución) en su situación fiscal.
3 Ejemplos de estrategias de negociación con ETFs
Una vez comprendidos los fundamentos de la selección de ETFs y la construcción de carteras, es posible que sienta curiosidad por saber cómo aprovechar estas versátiles herramientas en sus estrategias de inversión. Echemos un vistazo a algunas estrategias de negociación de ETFs populares:
Comprar y mantener . Manténgase centrado en los objetivos a largo plazo y evite dejarse influir por los altibajos temporales del mercado. Manténgase firme en las subidas y bajadas, confiando en el potencial de crecimiento a largo plazo de los activos que posee. Concéntrese en ETFs de mercados amplios o en aquellos que se ajusten a sus objetivos a largo plazo, como la jubilación o el crecimiento.
Promedio del coste en dólares . Este tipo de técnica de negociación de ETFs puede ser una estrategia de comprar y mantener con un giro. En lugar de invertir una suma global por adelantado, inviertes una cantidad fija de dinero a intervalos regulares, independientemente del precio del ETF. Esto le ayuda a promediar el coste por acción a lo largo del tiempo, reduciendo potencialmente el impacto de la volatilidad del mercado en su inversión global. Es una excelente manera de construir una cartera diversificada gradualmente e inculcar disciplina en su enfoque de inversión.
Cobertura . La cobertura es una técnica utilizada para gestionar el riesgo. Es similar al uso de un paraguas protector durante un aguacero: no puedes detener completamente la lluvia, pero puedes protegerte de sus impactos más duros. Si un inversor está preocupado por una posible caída del mercado, puede considerar la compra de un ETF inverso. Estos ETFs están diseñados específicamente para proporcionar la rentabilidad inversa de un índice de mercado concreto. Si el mercado experimenta una caída, el ETF inverso puede proporcionar una cobertura potencial al aumentar su valor, ayudando así a mitigar algunas de las pérdidas en la cartera principal del inversor.
CFDs sobre ETFs con ActivTrades
Aunque los ETFs proporcionan una sólida oportunidad de inversión, vale la pena considerar opciones alternativas. En ActivTrades, existe una variada selección de ETFs para operar a través de Contratos por Diferencia (CFDs).
Imagine un CFD como un acuerdo contractual entre usted y ActivTrades, donde ambos acuerdan intercambiar la diferencia en el precio de un activo (específicamente, un ETF) desde el momento en que entra en el contrato hasta el momento en que sale.
Cuando se trata de ETFs, los CFDs ofrecen un enfoque diferente. En lugar de poseer directamente el ETF, los CFDs le permiten especular con los movimientos de su precio, independientemente de si suben o bajan. Algunos inversores pueden encontrar esto atractivo debido a la mayor flexibilidad que ofrece en sus estrategias de trading.
Además, los CFDs implican operaciones apalancadas y con margen, lo que le permite operar con una suma de dinero superior a la disponible en su cuenta de operaciones. No obstante, el apalancamiento de sus inversiones puede aumentar significativamente tanto sus ganancias como sus pérdidas.
Estos son algunos de los ETFs más populares:
Países
MSCI Japan ETF
MSCI Brazil ETF
Latin America 40 ETF
iShares MSCI Saudi Arabia ETF
VANGUARD ALL-WORLD UCITS ETF
Emerging Markets ETF
Sectores
ETF del sector energético
iShares Semiconductor ETF
ARK ETF Trust - ARK Fintech Innovation ETF
ARK Innovation ETF
First Trust NASDAQ Cybersecurity ETF
SP Biotech ETF
ETF del sector de servicios públicos
ETF del sector inmobiliario estadounidense
AdvisorShares Pure US Cannabis
ETF del sector financiero
Criptodivisas
ProShares Bitcoin Strategy ETF
iShares Bitcoin Trust ETF
Roundhill Ball Metaverse ETF
Materias primas
GOLD EUR ETF
SILVER EUR ETF
United States Brent Oil Fund LP
US Natural Gas Fund
Global X Uranium ETF
S&P Metals & Mining ETF
Bonos
iShares 3-7 Year Treasury Bond ETF
National Muni Bond ETF
Estrategias de negociación
SP 500 High Beta ETF
ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF
¿El trading con ETFs es para ti?
Así que te has aventurado en el reino de los ETFs, has explorado varios tipos y has adquirido conocimientos sobre cómo seleccionarlos e invertir en ellos. Ahora viene la pregunta importante: ¿se ajustan los ETFs a su forma de invertir? Pues bien, la respuesta variará en función de varios factores, como su horizonte de inversión, su tolerancia al riesgo, sus conocimientos, su estrategia y sus objetivos.
10 consejos para invertir en ETFs
Conoce qué son los ETFs, cómo funcionan y qué puede influir en sus valores.
Ten en cuenta tu estrategia de inversión, tus objetivos y tu tolerancia al riesgo antes de iniciarte en la inversión en ETFs.
Piensa más allá de las fronteras y amplía tu horizonte.
No elijas un ETF al azar, tómate tu tiempo para seleccionar el más adecuado para ti.
Si sigues una estrategia de trading activo, evita las horas de apertura y cierre del mercado.
Ten siempre en cuenta la volatilidad del mercado.
Conoce los diferentes tipos de órdenes que puedes utilizar con tu bróker.
Mantente al día de las tendencias del mercado, pero no intentes perseguirlo.
Revisa y reequilibra tus participaciones con regularidad.
1Busca asesoramiento profesional si lo necesitas.
La información facilitada no constituye un análisis de inversiones. El material no ha sido preparado de conformidad con los requisitos legales destinados a promover la independencia de la investigación de inversiones y, como tal, debe ser considerado como una comunicación de marketing.
Toda la información ha sido preparada por ActivTrades ("AT"). La información no contiene un registro de los precios de AT, o una oferta o solicitud de una transacción en cualquier instrumento financiero. Ninguna representación o garantía se da en cuanto a la exactitud o integridad de esta información.
Cualquier material proporcionado no tiene en cuenta el objetivo específico de inversión y la situación financiera de cualquier persona que pueda recibirlo. La rentabilidad pasada no es un indicador fiable de la rentabilidad futura. AT presta un servicio exclusivamente de ejecución. En consecuencia, toda persona que actúe sobre la base de la información facilitada lo hace por su cuenta y riesgo.
Juan Enrique Cadiñanos Moriano
Director para ActivTrades España
CFD
Comprender el Petróleo (Parte 2) En la primera parte de este artículo, hablamos de las diferencias entre el crudo Brent y el WTI, los factores que influyen en los precios y el papel que éste desempeña en la economía mundial. Ahora, vamos a centrarnos en las estrategias y consejos prácticos para el trading de petróleo.
¿Qué es el trading en petróleo?
Como ya vimos en la Parte 1, el mundo depende del petróleo y, por tanto, hablamos de uno de los activos en los que más se invierte a lo largo de todo el mundo. Esta fluctuación crea un mercado en el que la gente puede negociar contratos de petróleo, con el objetivo de beneficiarse de estos movimientos de precios.
En general, el trading consiste en comprar y vender diferentes activos financieros, como es el caso de las materias primas (como el petróleo). Esto se hace mediante contratos que representan la propiedad del activo subyacente. No compramos el activo físico y nos llega un barril a casa, lo hacemos a través de productos derivados.
Si cree que el precio del petróleo va a subir, puede comprar contratos de petróleo. Su beneficio proviene de vender estos contratos más tarde a un precio más alto. Si, por el contrario, cree que el precio del petróleo va a bajar, puede venderlo en corto, realizando la operación contraria.
7 formas de exponerse al mercado del petróleo
Hay varias formas de exponerse al mercado del petróleo, cada una con distintos niveles de riesgo e implicación:
1. Contratos por diferencia (CFDs) sobre petróleo
2. Contratos de futuros sobre el petróleo
3. Contratos de opciones sobre petróleo
4. Acciones de empresas petroleras
5. CFDs sobre empresas petroleras
6. Fondos cotizados (ETFs) sobre petróleo o sobre materias primas energéticas
7. ETFs sobre empresas petroleras
¿Cómo se puede analizar la evolución del precio del petróleo?
Para decidir si comprar o vender en corto contratos de petróleo, los traders suelen recurrir al análisis técnico o al análisis fundamental.
El análisis técnico se centra en los datos históricos de precios y volúmenes para identificar las principales pautas y tendencias de los precios. Los traders técnicos pueden utilizar diversas herramientas, como indicadores técnicos, niveles de soporte y resistencia, canales, líneas de tendencia y patrones gráficos chartistas, con el objetivo de predecir los movimientos futuros de los precios.
El análisis técnico nos va a identificar cuál es el escenario más probable, sin que sea una ciencia exacta ni 100% segura.
El análisis fundamental adopta una perspectiva más amplia, centrándose en los factores económicos, geopolíticos y de oferta y demanda que influyen en los precios del petróleo, como los factores que mencionamos en la primera parte de este artículo, como el crecimiento económico mundial, las tensiones geopolíticas, las decisiones de la OPEP, los niveles de inventario y las fuentes de energía alternativas, entre otros.
Al igual que ocurre con el análisis técnico, el fundamental tampoco es 100% seguro, nos va a decir cuál es el valor real de un activo, pero eso no quiere decir que el precio de ese activo vaya a cotizar en dicho nivel con seguridad.
Muchos analistas consideran que el enfoque técnico no sirve de nada y otros consideran que es el enfoque fundamental el que no es de utilidad. En mi opinión, ambos enfoques son perfectamente válidos y compatibles, si bien la importancia de uno o de otro va a recaer en la temporalidad de dicho análisis. Si nuestro enfoque es más a largo plazo, entonces será la parte fundamental la que cope mayor protagonismo en nuestro análisis, mientras que si nos centramos más en el corto plazo, entonces el técnico será el tipo de análisis al que mayor rendimiento podamos sacar.
¿Qué tipo de indicadores debe seguir para operar con petróleo?
Quienes operan con petróleo prestan mucha atención a los indicadores económicos asociados al negocio del petróleo, especialmente los niveles de producción y las reservas de crudo.
Estos inventarios, que la Administración de Información Energética (EIA) anuncia semanalmente todos los miércoles a las 10:30 de la mañana, hora estándar del este. muestran la cantidad de petróleo que se almacena actualmente para su consumo en el futuro y reflejan el estado de equilibrio entre la producción y el consumo de petróleo.
Un aumento de las existencias es indicativo de un exceso de oferta, lo que podría provocar un descenso del precio del petróleo. Por otra parte, la caída de las existencias es indicio de una oferta más ajustada, lo que puede hacer que los precios alcancen niveles más altos.
Debido a la gran influencia que tienen las reuniones de la OPEP en el mercado mundial del petróleo, los operadores también prestan mucha atención a estas conferencias.
También es importante que los traders tengan en cuenta las estadísticas y estimaciones económicas más amplias que se abordan durante las reuniones de la OPEP. Entre ellas se incluyen las previsiones de la demanda mundial, las tasas de crecimiento económico y los niveles de existencias.
Estrategias para operar en el mercado del petróleo
Los traders técnicos del mercado del petróleo pueden utilizar las noticias para detectar oportunidades de trading a corto plazo. Se trata de una estrategia de trading denominada «trading de noticias».
De hecho, las noticias pueden tener un impacto significativo en los movimientos de los precios, a menudo coincidiendo con señales técnicas existentes.
Factores como los datos del PIB, las cifras de gasto de los consumidores y los informes sobre la actividad manufacturera también pueden influir en la demanda de petróleo.
La validación de la tendencia y la ejecución de órdenes de compra o venta adecuadas suelen depender del uso de indicadores técnicos, que pueden incluir medias móviles y líneas de tendencia.
Consejos para operar con petróleo
• Dedique tiempo a comprender los factores subyacentes que impulsan los precios del petróleo al alza o a la baja.
• Decida cómo invertir en petróleo en función de su tolerancia al riesgo, su perfil de trader, su objetivo y su horizonte temporal.
• Elabore un plan de trading detallado.
• No subestime las reglas de gestión del dinero y del riesgo para proteger mejor su capital.
• Vigile siempre los indicadores clave que pueden influir en el precio del petróleo.
• Comience con inversiones pequeñas para limitar las posibles pérdidas mientras adquiere experiencia.
• Siga aprendiendo sobre técnicas y estrategias de trading con petróleo para mejorar constantemente sus operaciones.
• Revise periódicamente sus resultados de trading y adapte su estrategia en función de lo que aprenda.
La información facilitada no constituye un análisis de inversiones. El material no ha sido preparado de conformidad con los requisitos legales destinados a promover la independencia de la investigación de inversiones y, como tal, debe ser considerado como una comunicación de marketing.
Toda la información ha sido preparada por ActivTrades («AT»). La información no contiene un registro de los precios de AT, o una oferta o solicitud de una transacción en cualquier instrumento financiero. Ninguna representación o garantía se da en cuanto a la exactitud o integridad de esta información.
Cualquier material proporcionado no tiene en cuenta el objetivo específico de inversión y la situación financiera de cualquier persona que pueda recibirlo. La rentabilidad pasada no es un indicador fiable de la rentabilidad futura. AT presta un servicio exclusivamente de ejecución. En consecuencia, toda persona que actúe sobre la base de la información facilitada lo hace por su cuenta y riesgo.
CFD's/FUTUROS ¿QUÉ OPERAR?Lo prometido es deuda por lo que aquí esta mi idea didáctica sobre qué son los CFD's y los Futuros, que diferencias existen entre ellos, que es "mejor o peor", en fin, varias preguntas que todos nos hemos planteado en algún momento y sobre todo, está orientada para aquella persona que se esté iniciando o incluso que lleve ya algún tiempo operando en este mundo y no sepa la diferencia exacta entre ambos activos financieros, empecemos.
¿QUÉ SON LOS CFD's ?
Un CFD (Contrato por Diferencia del inglés) es un contrato mediante el cual dos partes acuerdan intercambiar la diferencia entre el precio de entrada y el precio de salida del activo subyacente sobre el que se ha establecido el CFD, permitiendo aprovechar las variaciones de precio de una gran variedad de activos cotizados con CFD (acciones, índices, materias primas, criptomonedas, etc.) sin necesidad de comprarlos, es decir, no posees el activo solamente interactúas con la variación en su precio, con su dirección futura.
Vamos que con una inversión menor a la que se utilizaría para adquirir uno de estos activos, el inversor puede llegar a obtener ganancias similares.
Como otros instrumentos financieros, un CFD tiene dos precios:
--> Precio de compra (BID): El precio mas alto que un comprador está dispuesto a pagar.
--> Precio de venta (ASK): El precio mas bajo en el que el vendedor está dispuesto a vender.
La diferencia entre ambos precios se denomina spread y se corresponde con el coste que debe abonar a su bróker por operar con estos instrumentos.
Básicamente, los CFD son ofrecidos por los brokers, ellos crean estos productos para ofrecérselos a sus clientes, en TradingView habrás visto por ejemplo que puedes operar el CFD de la divisa EURUSD en varios brokers como OANDA, FXCM o PEPPERSTONE entre otros y todos con diferentes precios.
¿QUÉ SON LOS FUTUROS?
Mientras que los CFD permiten invertir y especular sobre la dirección del precio de un activo sin un plazo definido, un futuro es un contrato por el que se acuerda la compra o venta de un activo en una fecha futura y por un precio determinado. Como los CFD, los futuros se pueden operar sobre una multitud de activos (acciones, índices, materias primas, criptomonedas, etc.), aunque es cierto que es algo mas limitado su disponibilidad, por ejemplo, en el caso de las acciones solo podrás operar las mas importantes (TESLA, GOOGLE...).
Los futuros se negocian en mercados oficiales y regulados, muy similares a los mercados de valores. La cotización de los futuros evoluciona de forma paralela a la de la cotización del activo subyacente.
En los futuros existe la obligación, tanto para el comprador como para el vendedor, de realizar la transacción del activo por el que se hizo el contrato por futuros (especialmente si se usa como cobertura). Esto, sin embargo, se lleva a cabo sin darle importancia al precio final que este activo tenga en el mercado al momento de expirar el contrato. El contrato, en última instancia, sirve como garantía de que la transacción se realizará de forma inversa una vez finalizado el plazo pactado.
En el caso de los CFD, en cambio, no existe tal compromiso. Al operarse únicamente sobre el comportamiento del precio, no existen colaterales al momento de cerrarse el contrato, por lo que el operador solo percibirá las ganancias o pérdidas al término de su operación.
VENTAJAS Y DESVENTAJAS
--> Precio y comisiones: Las comisiones diarias de los futuros suelen ser más bajas que las de los CFD, sobre todo cuando hablamos de los futuros sobre índices. Además, en el precio de los futuros están implícitos los intereses financieros, por lo que las ganancias o pérdidas serán netas.
En cambio, los futuros cuentan con tasas de apertura y requerimientos de capital iniciales mucho mayores según la naturaleza de los activos en el contrato (en especial de los activos financieros y las criptomonedas).
Por lo que para un trader novato con poco capital, lo mas interesante sería operar con CFDs aunque la comisión fuera mas alta. Punto a favor de los CFD's.
--> Liquidez y spread: En cuanto a liquidez, salvo en los futuros sobre índices, los contratos de futuros suelen ser menos líquidos que los CFD, esta falta de liquidez te puede dificultar el cierre de una operación antes de su vencimiento y eso puede llevarte a spreads más elevados, aumentando el costo total de la transacción. Esta diferencia en el spread, por lo tanto, puede compensar el mayor precio y comisiones de los CFD y hacer aún más accesible su operación en comparación con los contratos de futuros.
Si bien es cierto, que nosotros trader retail no solemos operar con tantos contratos como para tener esa dificultad a la hora de cerrar una operación, por lo que, desde mi punto de vista aunque en ciertos momentos falte liquidez el precio del spread será mas bajo en los futuros que en los CFD's, por lo tanto, punto a favor de los FUTUROS.
--> Tamaño de la operación: Los futuros suelen requerir un capital inicial mucho más alto que los CFD para operar y, por ello, no se adaptan fácilmente a las operaciones a pequeña escala, aunque esto está cambiando, y algunos brokers ofrecen la posibilidad de operar MINI-CONTRATOS o MICRO-CONTRATOS, pongamos un ejemplo:
El Nasdaq para traders retail como nosotros podemos operarle como MINI (siendo 5$ el precio de cada tick) o como MICRO (siendo 0.5$ por cada tick), siguiendo con el ejemplo, si el precio del Nasdaq aumenta de 15400 a 15500 puntos, estamos hablando de 100 puntos, si cada punto tiene 4 tick (15400.25, 15400.5, 15400.75 y 15401), sería un beneficio en el caso del MINI (2000$) y en MICRO (200$), ¿no está nada mal verdad?
En el caso de los CFD's son un producto apalancado. Esto significa que solo se necesita depositar un pequeño porcentaje del valor total de la operación para abrir una posición. A esta cantidad se la denomina margen. Al trading con margen le permite maximizar su rentabilidad, pero sus pérdidas también se multiplicarán ya que se basan en el valor total de la posición de CFD.
Por lo tanto en este apartado veo un empate entre ambos, ya que la ventaja de uno es la desventaja del otro y vicevesa.
--> Diversificación: Los CFD son ideales para conseguir este objetivo ya que no solo permiten elegir el tamaño de cada operación (0,1 lote, 5 lotes, 10 lotes, etc.), sino que ofrecen la posibilidad de acceder a operar con una amplia variedad de activos subyacentes. La posibilidad de apalancar la inversión en una relación de hasta 500:1, por otro lado, permite a los operadores invertir con capitales más pequeños o asumir posiciones de riesgo más acordes a su estilo de inversión, con la misma probabilidad de obtener grandes ganancias. Pero debemos tener cuidado ya que este apalancamiento es un arma de doble filo, permite ganar mucho dinero pero también te abre la puerta de perder ese capital si el precio va en tu contra.
En cambio, el caso con los contratos de futuros es distinto. No se pueden encontrar futuros sobre la gran cantidad de activos que subyacen a los CFD y, como se ha dicho, al exigirse en los contratos de futuros posiciones más grandes, operar con ellos puede ser un poco restrictivo para quienes disponen de menores capitales.
Resumiendo, los CFD's serían vencedores en cuanto a la DIVERSIFICACIÓN (Permiten operar mas activos), FLEXIBILIDAD (Los CFDs no tienen fecha de vencimiento) y APALANCAMIENTO (aunque ambos requieren de cierto apalancamiento, en los CFDs con menos dinero puedes operar mayores cantidades de capital). En cambio, los futuros serían claros vencedores en cuanto a la CENTRALIZACIÓN (existen únicos mercados donde operar CME, NYMEX, por lo que solo tendremos un único precio y un único volumen, mucho mas fiable que en los CFDs), FONDOS DE COBERTURA (es decir, tu puedes comprar oro físico pero en futuros operar a la baja su precio, de esta forma, cubres tu posición).
En mi caso, opero con ambos utilizo los CFD's en plataformas como TradingView o Metatrader, y opero futuros en la plataforma Ninjatrader.
Espero que os haya gustado la aclaración de estos dos tipos de activos y sus diferencias, si te ha gustado recuerda darle al BOOST.
Nos vemos.
ACTIVOS PARA EL TRADER NOVATOHoy en día existen infinidad de activos en los que se puede invertir o especular para obtener un beneficio. Sin embargo, no todos son aconsejables desde mi punto de vista para una persona que está dando sus primeros pasos en este largo camino. Voy a citarlos y a continuación explicaré más detalladamente los que considero más convenientes para comenzar:
Acciones
CFD
ETF
Futuros
Opciones
Warrants….
O bien por la complejidad o por el elevado riesgo que conllevan los demás, voy a escribir únicamente sobre los tres primeros:
ACCIONES
Se podría decir que se trata del producto más asequible y fácil de usar. Para el que no lo sepa, una acción representa una parte alícuota del capital de una empresa que cotiza. Cuando adquirimos una acción, en realidad estamos comprando la propiedad de una parte de la empresa que la emite, es decir, cuando compro acciones de Apple, me convierto en propietario de dicha empresa en la proporción que representan mis acciones en relación con el total en las que se divide el capital social.
Siempre debemos buscar para nuestra cartera acciones de empresas que gocen de mucha liquidez; huir de los denominados chicharros (empresas de pequeña capitalización, con poca liquidez, y por tanto con una volatilidad muy elevada que puede conllevar problemas de liquidez a la hora de que quieras deshacerte de ellas)
Son instrumentos que no tienen prefijado de antemano ningún vencimiento, por lo que en principio las puedes mantener en tu cartera indefinidamente.
Las acciones como tal no permiten apalancamiento sino que tienes que comprarlas al contado. Quiero decir con esto que si posees el dinero suficiente para comprarlas lo podrás hacer, pero en ningún caso se permite la compra apalancada en la que adquieres por una cantidad superior a tu saldo real en la cuenta del bróker.
Tampoco se puede operar en corto con ellas. Está prohibido por Ley en la mayoría de los países.
Estos dos últimos puntos mencionados te van a venir muy bien porque te obligarán a no comprar más allá del saldo de tu cuenta, y por tanto así evitarás fundirla rápidamente.
Si tu problema deriva en que posees poco dinero para empezar, no te preocupes, ya existen bróker como por ejemplo eToro, que te permite comprar fracciones de acciones para que el acceso a los mercados esté al alcance de cualquier bolsillo.
ETF
Estos productos no son más que cestas de acciones que intentan replicar el comportamiento de algún índice, sector, materias primas etc. A modo de ejemplo. Si una persona quisiera poseer todas y cada una de las acciones del S&P500 ¿cuánto dinero necesitaria? Pues bien, tiene la opción de adquirir un ETF sobre el S&P500, que se compone de estos activos y que permite que puedas adquirir un “trocito de S&P500” sin la necesidad de comprar 1 acción de cada una de las empresas que lo componen.
La liquidez de estos activos depende de las acciones que componen la cesta, de forma que los más populares y negociados poseen una liquidez fuera de toda duda. Tampoco presentan vencimiento.
Sin embargo, quiero establecer un matiz a tener muy en cuenta: existen los ETF inversos (operan a la baja, es decir, cuando las acciones de la cesta bajan tú ganas), y los ETF apalancados (puedes invertir más dinero del que realmente posees con el consiguiente multiplicador de riesgo o rentabilidad). Para principiantes no aconsejo en nungún caso adquirir este tipo de ETF, ya que el riesgo de pérdida de capital se incremente de manera muy importante.
CFD
Su nombre proviene de las siglas en inglés Contrato Por Diferencias. Como su nombre indica son “contratos” con el bróker, por tanto no se adquiere la titularidad del producto que representan ya sea acción, índice, materia prima…Se trata de un contrato entre el inversor y el bróker en el que el beneficio o la pérdida que se obtenga proviene por la diferencia entre el precio de adquisición y el de venta.
Estos productos no tienen vencimiento, la liquidez es buena siempre que el subyacente (o producto al que representan) sea líquido y se negocien muchos títulos en los mercados, son productos por definición apalancados y permiten ponerse corto con ellos, es decir, vender para recomprar más barato.
Voy a poner 1 ejemplo con mis palabras que será mucho más entendible:
Resulta que tú quieres adquirir acciones de Apple por un importe de 2.000$ pero en tu cuenta tan sólo dispones de 1.000$. Pues en ese caso debes acudir a los CFD que replican al subyacente Apple. El bróker te deja adquirir 2.000 $ en CFD de Apple de forma que al ser un producto apalancado no necesitas depositar la totalidad de la inversión sino tan sólo el porcentaje que estime la legislación de cada país. Aquí en España para este producto se exigiría un depósito del 20% del importe total, de forma que para una inversión de 2.000$, tan sólo es necesario tener en tu cuenta 400$. Esto para un principiante es un arma de doble filo porque le permite comprar por encima de sus posibilidades sin tener aún conocimiento profundo y suficiente sobre los mercados: por un lado, si su entrada gana, la ganancia se calcula no sobre los 400$ depositados sino sobre los 2.000$ de inversión total; y de la misma forma para las pérdidas de manera que el apalancamiento es un potenciador de ganancias y de pérdidas.
¿Y entonces, porqué lo recomiendo? Pues para principiantes sólo lo recomiendo en un caso concreto y por necesidad. Me explico: como he dicho al comienzo de mi artículo, están prohibidas las posiciones cortas sobre las acciones por Ley, pero no sobre los CFD, ya que éste último es un acuerdo entre Bróker y inversor sobre un producto que replica el comportamimento de la acción. Quiero decir con esto que sólo aconsejo, por ahora, el uso de CFD para cuando se quiera uno poner corto en el mercado, es decir, vender para recomprar más barato, y a ser posible sin apalancar porque aunque el producto en sí te permite apalancarte no tienes porque invertir más que tu capital; es tan simple como que en el ejemplo anterior, si sólo tienes 1.000$, adquirir CFD por 1.000$ aunque sólo te retengan por depósito un 20%. El resto, 800$ que te quedarían “libres”, los dejas ahí quietecitos de forma que asumes el mismo riesgo que si estuvieras comprando al contado a pesar de invertir sobre un producto apalancado.
Espero haberos ayudado.
