Инвестиционная идея - Crowdstrike

7 jun 2022

💡 Morgan Stanley рекомендует обратить внимание на CrowdStrike. Спрос на услуги компании остается устойчивым, несмотря на ухудшение макроэкономической обстановки.

✅ CrowdStrike#CRWD - американская компания, работающая в сфере кибербезопасности.
🎯 Целевая цена - $215, потенциал роста +27%

⚡️ Основные тезисы к покупке:

• Рост спроса. CrowdStrike является ведущим бенефициаром развития тенденций в сфере кибербезопасности. Данное направление становится приоритетным для многих компаний на фоне увеличения случаев хакерских атак. Ключевая платформа CrowdStrike Endpoint Detection & Response (EDR) пользуется особенным спросом, поскольку она находится на переднем фронте защиты от взломов.

• Улучшение оценки. С начала года Morgan Stanley пессимистично относился к перспективам компании, учитывая растущую конкуренцию и слишком дорогую оценку. Однако с тех пор CrowdStrike показала уверенное расширение общего адресного рынка и отличные темпы роста доходов, а мультипликаторы подверглись сжатию. Акции CrowdStrike упали на 21% в этом году, а от пика ноября 2021 года - на 45%. Это падение создало привлекательную точку входа для инвесторов, отмечают аналитики.

📊 Фундаментальные показатели:

• Рыночная капитализация = $42.09 млрд
• P/S = 25.72х
• P/S сектора = 4.41x
• fwd темпы роста выручки = 50.56%

💎 Наше мнение: Кибербезопасность является одним из самых перспективных и быстрорастущих сегментов сектора информационных технологий. Считаем, что новая волна кибератак подтолкнет компании усиливать свою безопасность в сети. Crowdstrike выгодно отличается от аналогов стабильно-высокими темпами роста доходов и постоянным расширением доли на рынке. Однако не стоит забывать, что на акции компании оказывает особенное давление ужесточение политики ФРС, поэтому можно ожидать высокой волатильности котировок.