Suecia es uno de los países con más elevado nivel en el Índice de Desarrollo Humano, estando entre las 20 economías más importantes de mundo y en las 10 primeras de facilidad para hacer negocios. El país tiene mucho atractivo para los inversores extranjeros por contar con una mano de obra políglota y muy cualificada. A todo esto, podemos añadir un alto poder adquisitivo por habitante y una economía a la última en cuanto a nuevas tecnologías e innovación, así como de grandes ventajas fiscales (impuestos mas bajos en comparación a la zona euro. Es de importancia resaltar que la industria sueca ha ido pasando de las formas industriales con bajo contenido en transformación a industrias de un alto valor añadido. Siendo de manifiesto en sectores como: infraestructura, transporte, hábitat, energías renovables, comercio de alimentos ecológicos, Smart industry (IA), TIC, biotecnología, fabricación e innovación en materiales.
iShares MSCI Sweden ETF (EWD) rastrea un índice ponderado por capitalización de mercado con exposición a las acciones de empresas de mediana y gran capitalización suecas representando el 85% de la capitalización del mercado.
Calificación: iShares MSCI Sweden ETF tiene una calificación de fondo ESG de MSCI de AA basada en una puntuación de 8,46 sobre 10. La calificación de fondo ESG de MSCI mide la resistencia de las carteras a los riesgos y oportunidades a largo plazo que surgen de factores ambientales, sociales y de gobernanza. Las calificaciones de fondos ESG varían de la mejor (AAA) a la peor (CCC). Los fondos de alta calificación consisten en empresas que tienden a mostrar una gestión sólida y/o mejorada de los problemas ambientales, sociales y de gobierno financieramente relevantes. Estas empresas pueden ser más resistentes a las interrupciones que surgen de los eventos ESG.
Retorno: En lo corrido del año (fecha calendario) EWD ha tenido una rentabilidad promedio negativa anual de -27.26% pero mirando su marco histórico hasta 10 años atrás ha estado generando rentabilidades cercanas al 6.46%
Beta (β): Es de 0.97 y esta es una medida de la tendencia de los valores a moverse con el mercado en su conjunto calculado contra MSCI Sweden 20/50. Una beta de 1 indica que el precio del valor se moverá con el mercado. Una beta inferior a 1 indica que el valor tiende a ser menos volátil que el mercado, mientras que una beta superior a 1 indica que el valor es más volátil que el mercado.
Alfa (α): .Alpha mide la diferencia entre los rendimientos esperados de una inversión en función de su beta y sus rendimientos reales. Un alfa positivo indica que la inversión se ha desempeñado mejor de lo que predeciría su beta. Un alfa negativo indica que una inversión ha tenido un rendimiento inferior, dada la beta de la inversión.
Participación empresarial: Las acciones de 10 empresas hacen parte del ETF , siendo de relevancia, que en su composición porcentual se centra en industria (37.04%), sector financiero (27.35%), tecnología de la información (9.03%), englobando exclusivamente empresas de Suecia. Las empresas mas relevantes son INVESTOR CLASS B ( INVE B ), NORDEA BANK (NDA SE), ATLAS COPCO (ATCO A), VOLVO CLASS B (VOLV B)